Análise financeira

Instituto Superior de Economia e Gestão

Análise Financeira
Sumol+Compal

pÓS-GRADUAÇÃO EM GESTÃO de BANCos E SEGURadoras

Trabalho elaborado por:
1. João Trindade
2. Eduardo Pereira
3. Josenildo Camarada
4. Liliana Mateus

Novembro/2014

Introdução

Neste trabalho, faremos uma análise financeira da empresa Sumol+Compal, analisaremos especificamente o Fundo de Maneio, as Necessidade do Fundo de Maneio e a Tesouraria Líquida. Também faremos a análise dos índices de Liquidez Geral, Reduzida, Imediata , dos índices de Rentabilidade em especial o Sistema Dupont, e também, analisaremos a estrutura financeira da empresa.

Relatório

Análise do Fundo de Maneio
É possível analisar que de 2010 a 2013 a empresa vem apresentando resultados negativos, o que não é bom para empresa, ou seja, a empresa não está equilibrada a curto prazo, isto porque os activos circulantes, não são suficientes para pagar os passivos circulantes.
INDICADORES
2010
2011
2012
2013
Resultados Líquidos
-169.604 €
-2.870.241 €
-758.014 €
17.616 €
Activos Circulantes
11.908.242 €
17.566.842 €
3.848.809 €
3.417.619 €
Passivos Circulantes
61.440.664 €
83.336.284 €
49.885.825 €
34.066.538 €

Necessidade de Fundo de Maneio
Segundo os dados, foi no ano de 2010 que a empresa obteve melhor desempenho em relação aos anos seguintes. Em todos os anos analisados existem excedentes financeiros do ciclo de exploração.
INDICADORES
2010
2011
2012
2013
Fundo de Maneio Líquido
-49.465.067 €
-65.737.319 €
-45.887.338 €
-30.517.705 €
Necessidades FM Exploração
-9.260.776 €
-35.219.347 €
-18.092.655 €
-15.574.537 €

Tesouraria Líquida
Quanto a análise de tesouraria, é possível afirmar, que a empresa obteve um resultado negativo em 2010, mais esta situação foi melhorando nos anos seguintes. Os recursos da empresa que financiam o seu ciclo de exploração são inferiores aos necessários para sua actividade.
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