finanças

ÍNDICE

1. Introdução
2. Mercado derivativo
3. Derivativos
3.1 O que é contrato a termo?
4. Exemplo de contrato a termo
5. Exemplo de hedge no mercado a termo
6. Estratégias
6.1 Por que comprar ações a Termo
7. Biografia
8. Conclusão

INTRODUÇÃO
O que são derivativos?

Derivativos são contratos que derivam a maior parte de seu valor de um ativo subjacente, taxa de referência ou índice. O ativo subjacente pode ser físico (café, ouro, etc.) ou financeiro (ações, taxas de juros, etc.), negociado no mercado à vista ou não (é possível construir um derivativo sobre outro derivativo). Os derivativos podem classificados em contratos a termo, contratos futuros, opções de compra e venda operações de swaps, entre outros, cada qual com suas características.
Os derivativos, em geral, são negociados sob a forma de contratos padronizados, isto é, previamente especificados (quantidade, qualidade, prazo de liquidação e forma de cotação do ativo-objeto sobre os quais se efetuam as negociações), em mercados organizados, com o fim de proporcionar, aos agentes econômicos, oportunidades para a realização de operações que viabilizem a transferência de risco das flutuações de preços de ativos e de variáveis macroeconômicas.
Neste tópico, além desta introdução, apresentaremos um breve resumo de um tipo mais conhecido de contrato derivativo os contratos a termo.

2. MERCADO DERIVATIVO

Por definição, mercado derivativos são instrumentos financeiros cujo preço de mercado deriva do preço de mercado de um ativo/bem ou outro instrumento financeiro que lhe serve de referência. O instrumento ou produto derivativo é um contrato ou título conversível cujo valor depende integral ou parcialmente do valor de determinado ativo ou de outro instrumento financeiro.

Entende-se por mercado de derivativos como sendo o mercado onde são negociados estes contratos ou títulos padronizados. O mercado de derivativos tem como