Econometria Autocorrelacao

ECONOMETRIA
Prof. Patricia Maria Bortolon, D. Sc.

Autocorrelação

Fonte: GUJARATI; D. N. Econometria Básica: 4ª Edição.
Rio de Janeiro. Elsevier- Campus, 2006

Corte Transversal x Série Temporal
• Em geral, com dados em corte transversal, não haveria razões a priori para acreditar que o termo de erro ui referente a uma observação esteja correlacionado com o termo de erro de outra observação (ex: empresas, famílias, países observados em um mesmo momento no tempo) • Se tal ocorre denominamos autocorrelação espacial
• Observações em série temporal estão mais sujeitas à autocorrelação (especialmente se o intervalo de tempo observado é curto) – correlação serial

Questões

1. Qual a natureza da autocorrelação?
2. Quais são suas consequências teóricas e práticas? 3. Como saber se a autocorrelação está presente nos termos de erro ut? (observar subscrito t – séries temporais)
4. Como corrigir o problema da autocorrelação?

Natureza do Problema
• Autocorrelação: correlação entre integrantes de séries de observações ordenadas no tempo (como as séries temporais) ou no espaço (como nos dados de corte transversal). • Premissa do Modelo de Regressão Linear Clássico:

E (ui u j )  0 i  j

Autocorrelação x Correlação Serial

• Autocorrelação – correlação defasada entre uma dada série com ela mesma, defasada em algumas unidades no tempo
• Correlação Serial – correlação defasada entre duas séries diferentes

Ver figura 12.1

Por que ocorre correlação serial?
• Inércia – resultado de ciclos econômicos
• Viés de especificação (variáveis excluídas) – Ex: modelo para análise da demanda por carne bovina (Y) explicada por X2 = preço; X3 = renda do consumidor; X4
= preço da carne suína e t = tempo
Yt  1   2 X 2  3 X 3   4 X 4  ut
– Se estimarmos:

Yt  1   2 X 2  3 X 3  vt
– O termo de erro vt refletirá um padrão sistemático, criando assim uma (falsa) correlação

vt   4 X 4  ut

Por que ocorre correlação serial?
• Viés de especificação (forma funcional