Pairs Trading: Aplicação no Mercado Acionário Brasileiro

FUNDAÇÃO GETULIO VARGAS
ESCOLA DE ECONOMIA DE SÃO PAULO

ERNESTO MASAMITSU KABASHIMA

PAIRS TRADING:
Aplicação no mercado acionário brasileiro

SÃO PAULO
2005

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ERNESTO MASAMITSU KABASHIMA

PAIRS TRADING:
Aplicação no mercado acionário brasileiro

Dissertação apresentada à Escola de
Economia de São Paulo da Fundação
Getúlio Vargas, como requisito para obetenção do título de Mestre em
Finanças e Economia Empresarial, com especialização em Finanças.
Campo de conhecimento: Finanças
Orientador: Prof. Dr. Ricardo Matone

SÃO PAULO
2005

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Kabashima, Ernesto Masamitsu.
Pairs Trading: Aplicação no mercado acionário brasileiro / Ernesto
Masamitsu Kabashima. - 2005.
56 f.
Orientador: Ricardo Matone.
Dissertação (MPFE) - Escola de Economia de São Paulo.
1. Ações (Finanças) – Preços - Brasil. 2. Bolsa de valores – Brasil. 3.
Cointegração. I. Matone, Ricardo. II. Dissertação (MPFE) - Escola de
Economia de São Paulo. III. Título.
CDU 336.763.2(81)

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ERNESTO MASAMITSU KABASHIMA

PAIRS TRADING:
Aplicação no mercado acionário brasileiro

Dissertação apresentada à Escola de
Economia de São Paulo da Fundação
Getúlio Vargas, como requisito para obetenção fo título de Mestre em
Finanças e Economia Empresarial, com especialização em Finanças.
Campo de conhecimento: Finanças
Data de Aprovação:
01 / 02 / 2006
Banca examinadora:
____________________________
Prof. Dr. Ricardo Matone (Orientador)
FGV-EESP
____________________________
Prof. Dr. Richard Saito
FGV-EAESP
____________________________
Prof. Dr. José Roberto Securato
USP-FEA e PUC

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AGRADECIMENTOS
Gostaria de agradecer a todas as pessoas que de alguma forma contribuíram para que esta dissertação pudesse ser finalizada. Sem citar o grau de importância são elas: minha família, Ricardo Matone, Ricardo Guimarães, Carlos
Henrique Cavalcante, Rodrigo Menderico, Renata Fernandes de Souza, Pedro
Secches, Lucia Neves, Adalbero Cavalcanti, Carlos