Análise fundamentalista

ANÁLISE FUNDAMENTALISTA

Análise fundamentalista é o estudo de toda informação disponível no mercado sobre determinada empresa, ela busca avaliar a saúde financeira da empresa, projetar seus resultados futuros e determinar o preço justo para suas ações. Para a análise é levado em consideração os chamados fundamentos da empresa, isto é, todos os fatores macro e microeconômicos que influenciam seu desempenho. O analista fundamentalista avalia fatores como: inflação, taxa de juros, PIB (Produto Interno Bruto), câmbio, finanças públicas e decisões governamentais, por outro lado olha as características do setor que a empresa atua, seus concorrentes, resultados, dividendos, lucros, etc. A análise leva em conta tanto o lado quantitativo – seus números – quanto o qualitativo – seus controladores, executivos, a composição do conselho administrativo e assim por diante. Com todos os dados da empresa os analistas conseguem determinar o preço justo das ações, e avaliar se estão super ou subavaliadas no mercado. A partir dessa análise detalhada é possível projetar resultados da companhia a longo prazo, em geral de 5 a 10 anos. Com a análise fundamentalista, o investidor trabalha com um maior nível de embasamento para suas operações e consequentemente fica menos exposto a tomada de decisões precipitadas, e convivendo com a visão de longo prazo.

Objetivos da análise fundamentalista: * Precificação de Ações: Para investimentos em ações de companhia aberta, é utilizado para obter o preço justo, para poder avaliar se o ativo está caro ou barato, se é hora de comprar ou vender. * Fusões e Aquisições: Para determinar os valores-base em negociações de compra, venda, fusão, participações acionárias e parcerias entre empresas industriais, comerciais e de serviços. * Projetos e “startups”: Para determinar a viabilidade econômica de projetos. Por exemplo: