20864 30373 Gestao Financeira I AD

Universidade do Sul de Santa Catarina – Unisul
Campus Virtual

Avaliação a Distância (AD)

Disciplina: Gestão Financeira I
Curso: Sistemas de Informação
Professor: Ruy Costa
Nome do aluno:
Data: 29/03/2013

Orientações:
Procure o professor sempre que tiver dúvidas.
Entregue a atividade no prazo estipulado.
Esta atividade é obrigatória e fará parte da sua média final.
Encaminhe a atividade via Espaço UnisulVirtual de Aprendizagem (EVA).

1. A Contabilidade e a Administração Financeira são áreas que se inter-relacionam. Enquanto a primeira se preocupa com o registro do patrimônio da empresa, a Administração Financeira se utilizará dos dados contábeis e informações de mercado para a tomada de decisão. Diante disso, explique a diferença entre a perspectiva contábil e financeira para apuração do resultado da empresa. (2,5 pontos)

Na perspectiva contábil, temos a visão consolidada das ações da empresa, podendo analisar lucros e prejuízos antes mesmo de as movimentações financeiras terem ocorrido.
Na perspectiva financeira, temos o controle do fluxo de caixa, que nos permite o planejamento das ações para que a empresa mantenha em seu caixa, recursos suficientes para bancar os passivos.

2. Considere as seguintes informações sobre a empresa Floripa Ltda:

- Aquisição de matéria-prima realizada em 01/08/2011, para pagamento em 03/09/2011. – 33 dias (prazo pra pagamento da compra)
- Estoque de produtos acabados vendidos em 01/10/2011, para receber em 02/11/2011. – 32 dias (prazo recebimento das compras)

- Empresa tem um desembolso total anual de R$ 5.000.000,00.
- Suponha um ano de 360 dias.

PMPF = 33
PMRE = 61
PMRV = 32
Com base na problemática acima responda às alternativas abaixo. (2,5 pontos)

a. Calcule o ciclo operacional da empresa.
CO = 61+32 = 93 Dias
b. Calcule o ciclo de conversão de caixa da empresa.
CC = 61+32-33 = 60 Dias
c. Calcule o saldo mínimo de caixa da empresa.
Giro Caixa = 360/60 = 6
Saldo Mínimo = 5000000/6 = 83333,33
d. Analise como a