valendo 2 ptd

01 - Uma carteira de investimentos se compõe de dois ativos, A e B, cujos retornos esperados e desvios padrões de retornos estão expressos na tabela abaixo.

Ativo A Ativo B
Retorno Esperado
10% a.a
20%a.a
Desvio Padrão do Retorno
12% a.a
16% a.a

A participação em valor de A na carteira é de 50%. Se a covariância entre os retornos de A e de B for nula, é possível afirmar que o retorno esperado e o desvio padrão do retorno da carteira serão, em % a.a.,respectivamente,
(A) 20 e 14 (B) 15 e 14
(C) 15 e 12
(D) 15 e 10
(E) 10 e 16

02 - O gráfico abaixo, entre o retorno esperado e o desvio padrão do retorno de carteiras disponíveis, para um certo investidor que prefere retorno maior e risco menor, mostra cinco pontos numerados e marcados com x, correspondendo a cinco carteiras.

Considerando o gráfico, a fronteira eficiente poderia passar pelos pontos;
(A) 1, 2, 3 e 5
(B) 1, 2 e 3
(C) 1, 3 e 5
(D) 2, 4 e 5
(E) 2 e 3

03- Usando o Capital Asset Pricing Model (CAPM) e considerando-se dois ativos de risco, com retornos esperados iguais e desvios padrões iguais, seus preços serão:
(A) diferentes, se os investidores forem neutros em relação ao risco.
(B) diferentes, pois os ativos podem ter covariâncias diferentes com a carteira de mercado.
(C) iguais, pois é o mesmo retorno e o mesmo risco.
(D) iguais, se os investidores apresentarem aversão relativa constante em relação a risco.
(E) crescentes, caso aumente a aversão a risco entre os investidores.

04 - Um investidor possui uma carteira de R$ 1.000.000,00, com um Valor em Risco (VAR) de R$ 30.000,00 para 15 dias úteis e nível de confiança de 99%. Isso significa que o investidor:
(A) terá 99% de probabilidade de não perder mais que R$ 30.000,00, se mantiver a carteira nos próximos 15 dias úteis.
(B) terá uma perda de R$ 30.000,00, com probabilidade de 99%, se mantiver a carteira nos próximos 15 dias úteis.
(C) terá um retorno de R$ 30.000,00, em 15 dias úteis, com probabilidade de 99%.
(D)