Dica

Capítulo 7

FUNDAMENTOS E PRÁTICAS DE TESOURARIA
7.1 Técnicas de gestão de tesouraria 7.2 Relacionamentos bancários 7.3 Planejamento e controle do fluxo de caixa 7.4 Engenharia financeira

Administração Financeira: uma abordagem prática (HOJI)

7.1

Técnicas de Gestão de Tesouraria

7.1 Técnicas de Gestão de Tesouraria

Funções e atividades de tesouraria
A finalidade básica da Tesouraria é assegurar os recursos e instrumentos financeiros necessários para a manutenção e viabilização dos negócios da empresa.
FUNÇÕES DE TESOURARIA E RESPECTIVAS ATIVIDADES

EXEMPLO.
PLANEJAMENTO FINANCEIRO  Elaborar projeção de fluxo de caixa  Analisar estrutura de capital e propor alternativas de financiamento  Estabelecer política de aplicação financeira  Estabelecer política de financiamento de capital de giro ADMINISTRAÇÃO DO FLUXO DE CAIXA  Controlar os recursos disponíveis em bancos e em caixa  Elaborar e analisar a Demonstração do Fluxo de Caixa Realizado  Fazer conciliação bancária  Planejar e executar ações para suprir insuficiências de caixa ..... .....

7.1 Técnicas de Gestão de Tesouraria

Sistema de tesouraria

Figura 7.1 Sistema de tesouraria.

7.1 Técnicas de Gestão de Tesouraria

Controles internos de tesouraria
Principais controles internos de Tesouraria: • • • • fluxo de caixa disponibilidades aplicações financeiras empréstimos e financiamentos

• • •

riscos financeiros (hedge) contas a receber contas a pagar

7.1 Técnicas de Gestão de Tesouraria

Fluxo de caixa como instrumento de gestão financeira
Os encargos financeiros (ou receitas financeiras)

devem ser alocados proporcionalmente aos recursos efetivamente utilizados por cada unidade de negócio ou operação, para mensurar corretamente a lucratividade de cada unidade.
Com o controle de fluxo de caixa por unidade de negócio, é possível mensurar lucratividade de cada unidade. corretamente a

7.1 Técnicas de Gestão de Tesouraria
Quadro 7.3 Demonstração de