Gabarito Lista de Exerc cio 02 Atividade M nima

em apenas duas ações, A e B. Você acha que os retornos das ações dependem dos três estados seguintes da economia, que têm probabilidades iguais de ocorrência: Estado da Economia Retorno da ação A (%) Retorno da ação B (%) Baixa 6,3 -3,7% Normal 10,5 6,4 Alta 10,6 10,3 a) Calcule o retorno esperado de cada ação; Resolução b) Calcule o desvio-padrão dos retornos de cada ação. Resolução c) Calcule a covariância e a correlação entre os retornos das duas ações; 2) O sr. Henry pode investir nas ações da Highbull ou nas ações da Slowbear. Sua projeção dos retornos dessas duas ações é a seguinte: Estado da Economia Probabilidade de ocorrência Retorno da ação da Highbull (%) Retorno da ação da Slowbear (%) Baixa 0,25 -2,0 5,0 Normal 0,60 9,2 6,2 Alta 0,15 10,4 7,4 a) Calcule o retorno esperado de cada ação; Resolução b) Calcule o desvio-padrão do retorno de cada ação. Resolução c) Calcule a covariância e a correlação entre os retornos de cada ação. Resolução 3) Uma carteira é formada por 110 ações da Atlas, negociadas a $50 por ação, e 150 ações da Babcock, cotadas a $20 por ação. Quais são os pesos das duas ações nesta carteira? Resolução 4) O título F tem retorno esperado igual a 12% e seu retorno tem desvio-padrão igual a 9%. O título G tem retorno esperado de 18% e desvio-padrão de 25% ao ano. a) Qual é o retorno esperado de uma carteira composta por 10% do título F e o restante em título G? Resolução b) Sendo o coeficiente de correlação entre os retornos de F…

01 - Uma carteira de investimentos se compõe de dois ativos, A e B, cujos retornos esperados e desvios padrões de retornos estão expressos na tabela abaixo. Ativo A Ativo B Retorno Esperado 10% a.a 20%a.a Desvio Padrão do Retorno 12% a.a 16% a.a A participação em valor de A na carteira é de 50%. Se a covariância entre os retornos de A e de B for nula, é possível afirmar que o retorno esperado e o desvio padrão do retorno da carteira serão, em % a.a.,respectivamente, (A) 20 e 14…

REVISÃO ESTATÍSTICA ESTATÍSTICA D ada a tabela abaixo, calcule a V ariância para a Am ostra e P opulação. 52 48 49 47 44 42 46 38 33 25 29 x 52 48 49 47 44 42 46 38 33 25 29 SOMA x-m 10,82 6,82 7,82 5,82 2,82 0,82 4,82 -3,18 -8,18 -16,18 -12,18 (x - m)2 117,07 46,51 61,15 33,87 7,95 0,67 23,23 10,11 66,91 261,79 148,35 777,64 Var (x) = σ2x = 777,64 / 11 = 70,69 Var (x) = S2x = 777,64 / (11- 1) = 77,76 Um determinado observador…

fechamento já ajustados para eventos, o índice da bolsa de valores e a taxa livre de risco, dados na tabela abaixo. Pede-se calcular: a) O retorno esperado das ações e do mercado. Utilizar retorno geométrico. b) O desvio padrão dos retornos das ações e do mercado. Ano Indice Ação X Ação Y 28/12/2007 67000,00 65,00 47,00 2006 59820,00 56,52 40,00 2005 53400,00 49,58 35,00 2004 47270,00 42,75 30,00 SOLUÇÃO: Ano Indice Ação X Ação Y 28/12/2007 0,113353 …

variável - Mercado de ações Alunos: Gabriel Augusto Rosa Rolvander Pereira Matheus Landim Henrique Rezende Exercício 1. Considere os seguintes ativos: Ativo A, com retorno esperado de 5% e desvio-padrão do retorno de 25%; Ativo B, com retorno esperado de 8% e desvio-padrão do retorno de 32%; Ativo C, livre de risco com retorno de 2%. O coeficiente de correlação entre A e B é de -0,3. a) Com os ativos A e B, construa uma carteira cujo retorno esperado é de 7%, aponte qual o peso…

18/10/2011 a 07/11/2011 QUESTÃO 01 Albano possui 200 ações da empresa EDUCA. Essas ações foram adquiridas há um ano pelo valor individual de $ 40,00. Decorrido um ano, Albano resolve se desfazer dos papéis. Durante este ano em que ações da Educa ficaram com Albano pagaram dividendo de $ 2,00 por ação. Qual o valor mínimo que Albano deseja obter pelas ações? (x) $ 8.400,00 ( ) $ 400,00 ( ) $ 8.000,00 ( ) $ 4.400,00 ( ) $ 4.800,00 QUESTÃO 02 Suponha que uma ação tenha um preço inicial de $…

quantia foi aplicada a juros simples de 6% ao mês, durante 5 meses e, em seguida, o montante foi aplicado durante mais 5 meses, a juros simples de 4% ao mês. No final dos 10 meses, o novo montante foi de R$ 234,00. Qual o valor da quantia aplicada inicialmente? Juros Compostos 1- Calcule o montante de uma aplicação de R$ 8.000 à taxa de 3% ao mês, pelo prazo de 14 meses. 2 - R$ 10.000,00 aplicados por 6 meses a uma taxa de juros simples de 3% a.m., para produzir o mesmo…

CIÊNCIAS CONTÁBEIS DISCIPLINA: Mercado Financeiro e de Capitais EXERCÍCIO SOBRE RISCO E RETORNO 1 – Douglas Keel, um analista financeiro para a Oranges Industries, gostaria de estimar a taxa de retorno para dois investimentos com risco similar – X e Y. A pesquisa de Keel indica que os retornos vão funcionar como estimativas razoáveis de retornos futuros. Um ano antes, o investimento X tinha um valor de mercado de $ 20 mil e o investimento Y, de $ 55 mil. Durante o ano, o…

1) A SETUBAL S.A pagará dividendos de $ 65 por ação no próximo período. O preço de cada ação é de $ 425. A empresa tem uma dívida de $ 350.000 e pagará $ 33.000 de juros este ano sobre a dívida. Sendo os dividendos perpétuos e constantes e o número de ações igual a 1.500, calcule o CMPC (IR = 27,5%). 2) Uma empresa paga uma taxa de juros de 15% a.a. sobre seus empréstimos. O capital investido pelos sócios é de $ 10.000 e eles exigem um retorno de 20% a.a. sobre seus investimentos.…

de 100 ações e, durante o ano, a ação pague um dividendo de $ 1,85 e, no final do ano, o seu valor aumente para $ 40,33. Pede-se: a. Qual o rendimento corrente de dividendos? Resp: $ 185 e b. Qual o ganho de capital? Resp: $ 333 c. Se o preço da ação cair para $ 34,78, responda os itens anteriores. Resp: $ 185 e -$ 222 d. Quais os retornos monetários totais nos dois casos? Resp: $ 518 e -$ 37 2. Suponha que você tivesse comprado ações a $ 25. Ao final do ano, o preço é $ 35.…